La OHLA prevé salir de la junta de accionistas de hoy con la menor deuda financiera desde 2019

La OHLA prevé salir de la junta de accionistas de hoy con la menor deuda financiera desde 2019

En el marco de la junta de accionistas que se celebra hoy, la empresa OHLA espera dar un paso significativo hacia la estabilización financiera. Según fuentes cercanas a la dirección, la empresa prevé salir de esta reunión con la menor deuda financiera desde 2019, lo que supone un importante logro en su estrategia de reestructuración y recuperación económica. Esta noticia es de gran relevancia para los inversores y accionistas, quienes han seguido de cerca el proceso de reorganización de la empresa en los últimos años. En las próximas horas, se espera que se hagan públicos los detalles de este importante avance.

OHLA logra acuerdo con banca y inversores para reducir deuda y reforzar su estructura financiera

La compañía OHLA ha llegado a un acuerdo con la banca acreedora, parte de los bonistas y con los inversores, que participarán en la ampliación de capital. Esta operación permitirá reducir su deuda financiera bruta en 180,1 millones de euros en 2024, lo que reforzará su estructura de capital y elevará su ebitda hasta los 147,7 millones (un 7,7% más).

De cumplirse estas estimaciones, OHLA conseguiría en 2024, tras esta recapitalización, el mayor ebitda (resultado bruto de explotación) y la menor deuda financiera bruta (menos de 2,5 veces ebitda) desde 2019. La empresa celebrará una junta extraordinaria de accionistas este martes para dar luz verde a las dos ampliaciones de capital planeadas, una de hasta 70 millones con exclusión del derecho de suscripción preferente y otra de hasta 80 millones, esta sí, con suscripción preferente.

Reducción de deuda y aumento de liquidez

OHLA confía en que la deuda neta pase de 90 millones a -177 millones tras esta operación. La empresa ha logrado que las entidades financieras liberen de la caja pignorada hasta 137,8 millones (107,8 millones se liberarán automáticamente cuando se haga efectiva la recapitalización). Los compromisos de suscripción recibidos recogen un mínimo de 101 millones.

Entre los compromisos de suscripción destacan los de varios de sus principales accionistas, como Excelsior Times (en el que figura el presidente de Audax, José Elías), por un mínimo de 50 millones, así como de los Amodio (26 millones) y del mexicano Andrés Holzer (25 millones).

Nuevo consejero y posible emisión de bonos convertibles

En el orden del día de la junta también se ha incluido la incorporación del mexicano Tomás Ruiz como consejero, nombramiento que se interpreta como un paso previo a su posterior ascenso a consejero delegado. Los hermanos Amodio, así como el consorcio de inversores Excelsior Times, estudian para OHLA una posible emisión de bonos convertibles de hasta 50 millones con vencimiento a 6 años.

Extensión del vencimiento de los bonos

Con respecto a la reducción de la deuda financiera bruta en 180,1 millones, se incluye un repago parcial del saldo vivo del bono y pago de intereses de 140,1 millones, así como el repago total del préstamo ICO de 40 millones. También ha conseguido cerrar un acuerdo con los bonistas para extender el vencimiento del importe de los bonos hasta diciembre de 2029 y modificar ciertos términos y condiciones de los mismos para mejorar la flexibilidad operativa.

Tras la amortización parcial de los bonos, el cupón estará por debajo del actual, ha apuntado OHLA en su presentación previa a la junta. La empresa evita por tercera vez el impago tras lograr el sí de sus bonistas para retrasar el pago del cupón.

Impacto en la tesorería y rating corporativo

OHLA espera reforzar la tesorería operativa en 87,3 millones, ha logrado una extensión de la línea de avales y espera una subida del rating corporativo por parte de Moody's. La empresa ha subrayado que está firmemente comprometida con la reducción del apalancamiento de su balance y que la operación presentada refuerza su estructura de capital y proporciona la liquidez necesaria para llevar a cabo su plan de negocio.

Los bancos han acordado liberar un total de 137,8 millones de sus garantías en efectivo a favor de la compañía y se han comprometido a continuar apoyando el plan de negocio de OHLA mediante la emisión de avales.